花旗：维持康师傅控股中性评级 目标价升至12.99港元

发布时间：2025-07-06 14:05:51 来源：嫠不恤纬网 作者：热点

花旗发布研究报告称，花旗维持（00322）“中性”评级，维持将2022-24年的康师核心盈利预测削减9%-15%，由于将毛利率预测下调，傅控同时将收入预测减低1%，股中港元目标价由12.83港元升1.2%至12.99港元。性评但考虑到夏季异常炎热，升至强劲的花旗饮料销售，管理层预计全年集团销售额将上升高单位数。维持

报告中称，康师集团上半年核心盈利下降35%，傅控低于该行预期，股中港元因为毛利率差于预期和面条销售弱于预期。性评集团销售额增长8%，升至毛利率收缩280个基点，花旗主要由于原材料压力巨大。管理层预计2022年净利润将在25-30亿人民币（下同）区间，预计全年利润为27亿元，意味着下半年下降19%，而上半年下降38%。尽管收益不佳，但宣布上半年特别中期股息为0.0663美元/分作为对股东的安慰。

相关文章